在香港，高昂的信用卡利率與私人貸款壓力，讓不少市民陷入債務危機。當「以卡養卡」已無法解決問題時，很多人會考慮 IVA 債務重組（Individual Voluntary Arrangement, 個人自願性安排）。
這是一項具法律效力的方案，能幫助債務人減免部分債務，避免破產。本文將深入探討 IVA 債務重組的定義、申請流程、優缺點、影響，並與債務舒緩、破產比較，幫助你判斷是否適合。
一、什麼是 IVA 債務重組？
IVA（債務重組） 是香港《破產條例》下的一項合法債務安排，由 持牌破產管理人（通常是會計師或律師）主持，並需經法院批准。
其主要特點包括：
僅需部分還款：一般只需清還 30%–50%，其餘免除；
具法律效力：一旦法院批准，所有債權人必須遵守；
供款期 3–5 年：由破產管理人收款並分配給債權人；
避免破產：不需清算所有資產，也不會承受破產的職業限制。
二、IVA 債務重組的流程
財務評估
提交收入、支出、資產與債務資料，由管理人分析可行性。
擬定方案
根據還款能力，設計供款計劃，通常比原最低還款額低很多。
債權人會議
所有債權人投票，只要 債務總額的 75% 贊成，計劃即通過。
法院批准
協議提交法院確認後正式生效。
履行計劃
債務人供款 3–5 年，由管理人分配給債權人。
完成安排
協議期滿後，剩餘債務一筆勾銷。
三、IVA 債務重組的好處
減免債務
只需償還部分欠款，債務負擔大幅減輕。
停止追債
法院批准後，債權人不得再追討，收數滋擾立即停止。
避免破產
比破產影響輕，資產大多可保留，專業資格不受限制。
重建財務與信用
雖然信用受影響，但完成後可逐步恢復，遠比破產容易。
四、IVA 債務重組的壞處
信用紀錄受影響
會被記錄在環聯（TransUnion），影響 5–6 年。
費用高昂
需支付管理人及法院費用，動輒數萬元。
仍需長期供款
需 3–5 年供款，期間若收入不穩定，風險較高。
失敗風險
若未能履行供款，協議可能被撤銷，最壞情況仍需破產。
五、IVA 債務重組的影響
財務方面：短期內難以獲得貸款或信用卡；
生活方面：需嚴格遵守供款計劃；
心理方面：能減輕追債壓力，但需長期承擔還款。
六、IVA 債務重組 vs 債務舒緩 vs 破產
債務舒緩（DRP）
與銀行協商，無法律保障；
需全數還款，只是利息降低；
信用影響 3–5 年；
適合中小額債務人。
債務重組（IVA）
法院批准，具法律效力；
只需部分還款（30%–50%），其餘免除；
信用影響 5–6 年；
適合債務龐大但仍有收入的人。
破產（Bankruptcy）
法院命令，徹底清除債務；
資產需清算，職業受限制；
信用影響至少 8 年；
適合完全無力還款的人。
七、誰適合 IVA 債務重組？
總債務龐大（如 50 萬港元以上）；
每月最低還款額已超出收入；
有穩定收入，能承擔部分還款；
想避免破產帶來的嚴重後果。
八、常見問題（FAQ）
Q1：IVA 是否等於免債？
不是，仍需部分還款，只是比原本少很多。
Q2：IVA 完成後多久能恢復信用？
約 5–6 年，之後信用紀錄會逐步改善。
Q3：IVA 是否會公開？
會刊登於政府公報，但一般人不會特意查閱。
Q4：若中途無法供款怎麼辦？
協議可能被撤銷，最壞情況下仍可能被要求破產。
九、結語
IVA 債務重組 是香港債務人面對龐大債務時的重要選擇。它能減免部分債務、提供法律保障、避免破產，讓債務人有機會重建生活。
然而，IVA 並非完美方案，它仍有壞處，包括信用受影響、費用高昂、需長期供款。因此，它只適合 有穩定收入、但無力全數還款 的人士。
簡單來說：
中小額債務 → 債務舒緩（DRP）；
龐大債務但仍有收入 → IVA 債務重組；
完全無力還款 → 破產。
在作出選擇前，務必尋求 專業法律或財務顧問 的建議，避免被黑中介誤導，才能真正找到最適合的方案，重獲財務自由。